Fx Alternativ Bokföringsandelar

En säkring med valutakurs eller råvarutillgångar eftersom säkringsinstrumentet kan behandlas som antingen ett verkligt värde eller kassaflödessäkring beroende på risken som säkras. Exponeringen under ett verkligt värde och kassaflödessäkring är annorlunda genom att det föreligger en verkligt värderisk om verkligt värde kan förändras för antingen en redovisad tillgångsansvar eller ett ej erkänt fast åtagande och en kontantflödesrisk föreligger om mängder av framtida kassaflöden som kan påverka resultatet kan förändras. Till exempel om den säkrade posten är en redan redovisad fordran denominerade i en utländsk valuta skulle det vara en fair value hedge Tvärtom, om den säkrade risken är exponering för variation i förväntade framtida kassaflöden hänförliga till en viss valutakurs eller råvarupris, skulle hedge klassificeras som kassaflödessäkring. för verkligt värde och kassaflödessäkring är annorlunda I praktiken finns det fler kassaflödessäkringar med alternativ och det är vad återstoden av denna tekniska översikt kommer att fokusera på för furt hennes diskussioner. Ett kritiskt krav innan man kan tillämpa säkringsredovisning är den analys som stöder bedömningen av säkringseffektivitet. För kassaflödessäkringar används vanligtvis hypotetisk derivatmetod där effektiviteten beräknas genom att jämföra förändringen i säkringsinstrumentet och förändringen i Ett perfekt effektivt hypotetiskt derivat FAS 133 har specificerat de villkor som det hypotetiska derivatet ska uppfylla enligt följande. De hypotetiska kritiska termerna, såsom begreppsmässigt belopp, underliggande och förfallodatum etc, matchar helt och hållet de relaterade villkoren i den säkrade prognostiserade transaktionen. Strike of Säkringsalternativet matchar den angivna nivån bortom eller inom vilken företagets exponering säkras. Den hypotetiska s inflödet utflöde vid dess löptid fullständigt kompenserar förändringen i den säkrade transaktionens kassaflöden för risken som säkras och. The hypotetiska kan utövas bara vid ett enda datum. När du värderar ett alternativ är det bekvämt att brea K det ner i inneboende värde och tidvärde Det inbördes värdet av ett FX - eller råvarumöjlighet kan beräknas med antingen spoträntan eller framåtkursen och tidsvärdet är bara något värde av alternativet annat än det inneboende värdet. Exempel på Euro USD Alternativ Intrinsic och Time Value. For kassaflödessäkringar med optioner, ger US GAAP mer flexibilitet än IFRS IFRS kräver att det inneboende värdet separeras från tidvärdet av ett alternativ och endast det inneboende värdet ingår i hedgeförhållandet kravet innebär att effektiviteten bedöms utifrån förändringar i alternativet s inneboende värde endast antingen spot eller forward-innehav kan användas Å andra sidan tillåter US GAAP ett företag flexibiliteten att välja mellan att bedöma effektiviteten baserat på totala förändringar i alternativ s verkligt värde inklusive tidsvärde och bedömning av effektivitet baserad på förändringar i inneboende värde exklusive tidsvärde. Till följd av olika värden kan bedömningen av ef Frekvensen kan baseras på. Årsredovisningen skulle se annorlunda ut. När tidvärdet exkluderas från hedgeförhållandet baseras bedömningen av effektivitet endast på förändringar i inneboende värde. Förändringen av tidvärdet skulle redovisas i resultaträkningen och resultera i ökad resultatvolatilitet. Men IFRS och US GAAP tillåter att ange ett köpta alternativ eller en kombination av köpta optioner som säkringsinstrument. Ett skriftligt alternativ kan inte vara ett säkringsinstrument, såvida inte det anges som en motgång av ett köpoption och följande villkor är uppfyllda . Ingen nettopremie mottas antingen vid start eller under optionsoptionernas livslängd. Exklusive strejkpriserna är de kritiska villkoren för det skriftliga alternativet och det köpta alternativet samma underliggande valutavaluta, löptid, etc. Notalt belopp av det skriftliga alternativet är inte större än det nominella beloppet för det köpta alternativet. Din användning av informationen i denna artikel är på egen risk Informationen i denna artikel tillhandahålls på grundval av och utan någon representation, skyldighet eller garanti från FINCAD av något slag, vare sig det är uttryckligt eller underförstått. Vi hoppas att sådan information kommer att hjälpa dig, men den ska inte användas eller åberopas som en ersättning för din egen oberoende forskning. För mer information eller en anpassad demonstration av den senaste versionen av FINCAD Analytics Suite, kontakta en FINCAD-representant. Hemsidan för kontanthantering. Valutakursalternativ. En valutaalternativ ger ägaren rätt, men inte Förpliktelsen att köpa eller sälja valuta till ett visst pris kallat strejkpriset, antingen före eller före ett visst datum. I utbyte mot denna rätt betalar köparen ett premiebidrag till säljaren. Ersättningen som säljs av säljaren är begränsad till den mottagna premiebetalningen, medan köparen har en teoretiskt obegränsad vinstpotential, beroende på den framtida riktningen för den relevanta valutakursen. Valutakursalternativ används för att Hedge mot risken för förluster till följd av valutakursförändringar. Valutakursalternativ finns tillgängliga för köp eller försäljning av valutor inom ett visst framtida datumintervall med följande variationer tillgängliga för optionsavtalet. Alternativt alternativ Alternativet kan utövas på vilket datum som helst inom optionsperioden, så att leveransen är två arbetsdagar efter lösendagen. Europeisk option Alternativet kan endast utnyttjas vid utgångsdatum, vilket innebär att leveransen kommer att vara två arbetsdagar efter utgångsdatum. Burmudan-alternativet Alternativet kan endast utnyttjas vid vissa förutbestämda datum. Innehavaren av ett alternativ i utländsk valuta utövar det när strejkpriset är mer gynnsamt än den nuvarande marknadsräntan, som kallas för pengar. Om aktiekursen är mindre gynnsam än den nuvarande marknadsränta kallas detta för out-of-the-money, i vilket fall optionsinnehavaren inte kommer att utnyttja alternativet Om optionsinnehavaren är ouppmärksam är det möjligt le att en option i pengar inte kommer att utnyttjas före utgångsdatum. Tillkännagivandet om optionsoption måste ges till motparten vid det anmälningsdatum som anges i optionsavtalet. Valutaväxling ger två viktiga fördelar. Alternativet kan utnyttjas för att säkra risken för förlust och lämnar fortfarande möjligheten att dra nytta av en gynnsam valutakursförändring. Datevariationen Treasurypersonalen kan utöva ett alternativ inom ett förutbestämt datumintervall vilket är användbart när det råder osäkerhet om Den exakta tidpunkten för den underliggande exponeringen. Det finns ett antal faktorer som går in i priset på ett valutaalternativ som kan göra det svårt att kontrollera om ett noterat optionspris är rimligt. Dessa faktorer är skillnaden mellan utpekat aktiekurs och det aktuella spotpriset Köparen till ett alternativ kan välja ett strykpris som passar hans specifika omständigheter Ett strykpris som ligger långt ifrån den nuvarande platsen p ris kommer att kosta mindre eftersom sannolikheten för att utöva alternativet är låg. Men det innebär att köparen är villig att absorbera förlusten förknippad med en betydande förändring av växelkursen innan man söker täckning bakom en option. Nuvarande ränta Räntesatser för de två valutorna under optionsperioden. Alternativets varaktighet. Volatilitet på marknaden Detta är det förväntade beloppet med vilket valutan förväntas fluktuera under optionsperioden med högre volatilitet vilket gör det mer sannolikt att ett alternativ kommer att bli Utnyttjad Volatilitet är en guesstimate eftersom det inte finns något kvantifierbart sätt att förutsäga. Motparternas villighet att utfärda options. Banks tillåter i allmänhet en optionsutnyttjandeperiod på högst tre månader. Multipla partiella valutaförsättningar inom ett valutaalternativ kan ordnas. Byte handlade alternativ för standardmängder är tillgängliga Denna typ av alternativ eliminerar risken för motpartsfel, sedan clearinghuset Valutaväxlingen garanterar prestanda för alla optioner som handlas på börsen. Valutakursalternativen är särskilt värdefulla under perioder med hög volatilitetsvolatilitet. Till skillnad från köparens perspektiv motsvarar hög volatilitet högre priser, eftersom det finns en högre sannolikhet att Motparten måste göra en betalning till optionsköparen. Vad är journalinträde för valutatransaktioner. Valutatransaktioner är denominerade i en annan valuta än bolagets funktionella valuta Transaktioner i utländsk valuta kan leda till att fordringar eller skulder är fasta i beloppet av utländsk valuta som ska tas emot eller betalas En utländsk valuta transaktion kräver avräkning i annan valuta än den funktionella valutan En förändring av växelkurserna mellan den funktionella valutan och den valuta i vilken en transaktion är denominerade ökar eller minskar det förväntade beloppet av funktionell valuta kontant strömmar vid avveckling av tr answering Denna förändring i förväntade funktionella valutakassaflöden är en vinst eller förlust i utländsk valuta som normalt ingår i resultaträkningen för den period då växelkursen ändras. Ett exempel på en transaktionsvinst eller förlust är när en Italienskt dotterbolag har en fordran denominerade i lira från en brittisk kund. På liknande sätt bör en vinst eller förlust från transaktionen som uppmätts från transaktionsdagen eller det senaste mellanliggande balansdagen, vilket som senare realiseras vid avveckling av en utländsk valuta, normalt ingå i Bestämning av nettoresultatet för den period då transaktionen avvecklas. En kursvinst eller - förlust inträffar när växelkursen ändras mellan köpedatum och försäljningsdatum. Varan köps för 100 000 pund. Växelkursen är 4 pund till 1 dollar. . Debetinköp 25 000 Kreditkonto 25 000 Not 100 000 4 25 000. När varorna betalas är växelkursen 5 till 1 Tidskriftsuppgifterna är. Debiteringsskuld 25 000 Kreditkvitto 20 000 Kredit Valutakursvinst 5 000 Not 100 000 5 20 000. 20 000 med en växelkurs på 5 till 1 kan köpa 100 000 pund. Transaktionsvinsten är skillnaden mellan de pengar som krävs av 20 000 och det initiala ansvaret för 25 000. Notera att en vinst eller förlust för utländska transaktioner måste fastställas vid varje balansdag för alla registrerade utländska transaktioner som inte har avvecklats. USA-bolaget säljer varor till en kund i England på 11 15 X7 för 10 000 pund Växelkursen är 1 pund Är 0 75 Således är transaktionen värd 7,500 10 000 pund 0 75 Betalning beror två månader senare Inträdet på 11 15 X7 är. Debet Kundfordringar England 7.500 Kreditförsäljning 7.500. Kundfordringar och försäljningar mäts i US-dollar vid transaktionsdagen som använder spotkursen. Även om kundfordringarna mäts och redovisas i amerikanska dollar är fordran fastställd i pund. En transaktionsvinst eller förlust kan uppstå om växelkursen ändras mellan transaktionsdagen 11 15 X7 och avvecklingsdagen 1 15 X8. Eftersom bokslutet är upprättat mellan transaktionsdagen och avvecklingsdagen, fordringar som är deominerade i en annan valuta än den funktionella valutan Amerikanska dollar måste omräknas för att återspegla räntekursen vid balansdagen Den 31 december 20X7 är växelkursen 1 pund lika med 0 80 Därför värderas 10 000 pund nu till 8 000 10 000 80 Därför är kundfordringarna denominerade i pund bör justeras uppåt med 500 Den obligatoriska journalposten på 12 31 X7 är. Debet Kundfordringar England 500 Kredit Valutainvinning 500. Resultaträkningen för det löpande året 12 31 X7 visar en kursvinst på 500 Observera att försäljningen inte påverkas av valutavinsten eftersom försäljningen avser operativ verksamhet. På 1 15 X8, spoträntan är 1 pund 0 78 Tidskriftsregistreringen är. Debetkasse 7 800 Debit Valutakurs 200 Kreditkundsfordringar England 8 000. Resultaträkningen 20X8 visar ett växelkursförlust på 200.Vår Transaktionsvinst eller - förlust inte redovisas i resultaträkningen. Vinster och förluster vid följande valutatransaktioner är INTE ingår i resultaträkningen men redovisas snarare som omräkningsjusteringar. Valutatransaktioner betecknas som ekonomiska säkringar av en nettoinvestering i utländsk enhet, som börjar med beteckningsdagen. Interna valutatransaktioner av en långfristig investeringsklausul är inte planerat eller förväntat inom överskådlig framtid när enheterna i transaktionen konsolideras, kombineras eller redovisas enligt kapitalandelsmetoden i rapporteringsbolagets finansiella rapporter. En vinst eller förlust på ett terminsavtal eller annan transaktion i utländsk valuta som är avsedd För att säkra en identifierbar utländsk valutaåtagande, t. ex. ett avtal om att köpa eller sälja maskiner bör vara defe Ruttas och ingår i mätningen av den därmed sammanhängande valutatransaktionen. Förluster bör inte uppskjutas om uppskjutning förväntas leda till att förluster redovisas i senare perioder. En utländsk valuta transaktion anses vara säkring av ett identifierbart utländsk valutaåtagande om båda dessa villkor är möttes. Valutaöverföringen är utsetts som en säkring av ett utländsk valutaåtagande. Den utländska valutaförbindelsen är fast.